城商行激情扩张：手段粗放经营同质化

　　袁飞

　　城市商业银行(下称“城商行”)，正在用它们自己的方式进入中国时下的银行业，尽管刚刚出炉的《2011中国商业银行竞争力评价报告》中说，牌照管制政策的未来走向已成为影响城商行经营发展的重大外部变量。

　　2011年9月23日，北京香格里拉酒店，《2011中国商业银行竞争力评价报告》发布，与以往不同的是，报告中的城商行也按照资产规模进行了划分，在此背后，则是1995年全国各地城市信用社改制以来，城商行在全国大举扩张的势头。

　　同时，因国内银行80%利润来自利差，银行业竞争并无太多差异化可言，而在当下银根紧缩的政策环境下，城商行的扩张也应警惕同质化的风险，不应盲目求大。

　　城商行在上海

　　“只有做大做强才能在竞争日益激烈的市场中占有一席之地，否则就面临被兼并淘汰的命运。”一位上海银行高管对《第一财经日报》记者表示，而这也是来到上海的城商行的真实写照。

　　城商行在上海的历史，要追溯至2007年4月宁波银行上海分行的成立，也是自此，城商行在上海扩张拉开了序幕。而据上海银监局2010年12月29日新闻稿，截至2010年10月末，已有10家城商行异地分行落户上海，而这10家城商行，存贷款分别占上海市场份额2.42%和2.86%。

　　尽管2011年有关城商行的具体数据并未公布，但是在上海街头随处可见的宁波银行、温州银行、浙商银行等五颜六色的城商行招牌，却随时在暗示着城商行在这个城市的扩张步伐。

　　《投资者报》的一项调查显示，迄今为止，在全国147家城商行中，有36家未上市城商行已经冲向全国，其中大连银行、上海银行和杭州银行在省外开设分行机构最多，它们分别对应的数目为8家、7家和5家。

　　就连上海银行这家本地的城商行，也在重新装修网点和刷新匾额——以深蓝色搭配朱红色，以至于晚上在霓虹灯下特别耀眼夺目。而当上海银行资产逾6000亿元时，已经在A股上市的北京银行，资产已经过万亿元。

　　“匾牌颜色变化这个小细节折射出行业竞争激烈程度。”一位浦发银行人士说。

　　而对于尚未登陆上海滩的城商行，也寄望于通过“联姻”等方式为未来筹谋。上海绿地集团一位内部人士向本报记者透露，公司正在洽谈入股贵州银行事宜，“地方政府持相对开放态度，希望借助外力做大做强当地城商行，给了我们一个较好的介入机会。”

　　而此前，绿地集团已成为另一家城商行锦州银行的第二大股东。“我们与第一大股东(当地财政局)股权差额不大，不排除上市前谋求第一大股东的可能，当地政府同样希望借助外力走出去做大做强。”上述绿地集团人士说。

　　城商行缘何盯住上海滩？一位上海滩银行界人士称：“在上海开一家(银行)赚一家，到目前为止还没有听到哪家亏损的，甚至有些银行总部亏损，但在上海的分行却能赢利，比如深圳发展银行就是如此。”

　　而一位上海银行人士表示：“在上海滩开设网点对小银行品牌宣传具有无可替代的地域优势。”

　　“急扩”根源

　　而从2005年上海银行获批成立全国城商行的第一家异地分行算起，至2009年年末，已有42家城商行设立了115家异地分行。2010年的扩张速度更快，新开的异地分行的数量赶超之前总和，目前147家城商行中，异地分行(省内分行和跨省设立)的数量已经接近300家。

　　以江苏银行为例，北京分行自去年4月份开业后的短短八个月时间内，存款突破百亿大关，成为江苏银行第一家开业当年存款过百亿的分行，从2008年底开始，江苏银行先后设立了上海、深圳和北京分行，营业机构已辐射至长三角、珠三角和环渤海三大经济圈。

　　银监会数据显示，2010年全年城商行资产增速接近四成，为银行业平均水平的两倍。银监会最新统计，截至2010年末，全国城商行存款规模达6.1万亿元，贷款规模达3.6万亿元，其中小企业贷款余额1.1万亿元，较年初增加44.4%。

　　已上市的三家城商行(南京银行、宁波银行、北京银行)年报显示，截至2010年末，北京银行资产规模突破7000亿元，达到7332.10亿元，同比增长37.44%；南京银行资产总额增至2214.93亿元，比2010年年初增长719.26亿元，增幅48.09%；宁波银行总资产为2632.74亿元，比年初增加999.22亿元，增幅61.17%。

　　对此，银行业内人士表示，城商行资产扩张速度快，是因为本来城商行的基数比较低，而城商行只要开设一个网点就能带来非常大的收益，规模的扩张，确实可以使银行盈利能力提升。

　　目前，国内的城商行体量大小相差很大，小的城商行资产规模约200亿，大的城商行规模上万亿。

　　“市场和监管环境更有利于规模大的银行。”上海银行一位高层解释城商行“激情”扩张的根源时说，“此外，银行靠利差获利强化了城商行扩张激情，同时，美国金融危机强化了大而不倒的思维模式，更加刺激了城市商业银行大干快上的模式，让我们有了做强做大的动力，否则将可能面临被淘汰的危险。”

　　随着银行所服务的公司产业结构调整，银行业也相应地进行了业务结构的调整，在这种战略转型中，城市商业银行对流程、产品和服务的大量投入需要大量的资本实力和财务支持，否则跟随转型战略也无法实现。

　　上市是城商行寻求资金挹注的共同梦想。近日，又一家城商行——徽商银行初步拟定IPO发行数量。

　　另有数据显示，截至目前，上海银行等约40家城商行先后提出公开上市计划，约10家进入实质性操作阶段。众多城商行因此提出中长期上市计划，其中以上海银行、重庆银行、杭州银行呼声最高，大连银行、东莞银行、江苏银行、盛京银行紧随其后。

　　风险与挑战

　　根据监管部门统计，截至2010年底，全国147家城商行资产总额达到78525.56亿元，占银行业金融机构总资产的8.24%。2010年英国《银行家》杂志全球前1000家银行排名中，来自中国的城商行已达50家。

　　城商行规模迅速扩张的同时，风险逐渐暴露。今年年初以来，城商行被曝多起案件。据新华社报道，今年初济南发生的一起伪造金融票证案件中，涉案的齐鲁银行就是近两年快速扩张的城商行代表之一。

　　2009年年末，齐鲁银行总资产617.35亿元，较上年增长28.06%，而到2010年末，齐鲁银行资产总额达到821.25亿元，较2009年末增加203.90亿元，增长33.03%，这样的发展速度相当于两三年内再造一家银行。

　　今年全国两会期间，国务院副总理王岐山提出警告，目前我国银行的布局不均衡，要警惕同质化。他认为小银行跨区域经营从城镇化角度讲是好事，但银行跨度成本也会增加，不应盲目求大。

　　随后，在4月1日召开的城商行联席会议上，银监会主席助理阎庆民明确表示，今后将审慎推进城商行跨区域经营，把城商行内控机制作为重点检查项目，对于内控不健全的城商行的新设网点申请“暂停审批”。

　　对于城商行的异地扩张，银行界业内人士表示，其手段还比较粗放，主要是简单地增加营业网点，经营模式同质化。一位金融主管高层不无忧虑地表示：“我打了个盹，北京银行就已经到苏州开网点了。”

　　目前，国内银行80%利润来自利差(国外银行利润40%来自利差)，同质化竞争严重，“我们现在只能拼价格，未来趋势应该走差异化路线。”一位不愿透露姓名的银行界人士表示。

　　上海银行一位高层则指出，各家银行在某些领域谋求差异化竞争优势，转型后发现再次进入同质化竞争，“大家发现进入的所谓蓝海其实还是红海，而且会很快把蓝海变成红海，所谓转型就是大力发展零售、中间业务和中小企业服务等毫无新意的业务。”

　　而对于城商行，乃至未来中国银行业的出路，银行界人士指出，美国的社区银行、专业银行和州银行及联邦银行等层级分明的银行格局或许对我们的银行竞争格局有所启发。目前，中国银行业竞争模式和规模没有根本性差异。

　　“中国银行业还处于特殊阶段。”一位IDG合伙人说。

　　“利率一定要逐步实现市场化，当银行赚不到钱时，自然会去想方设法进行创新，当银行还可以轻松图利时，是没有多少动力去转型的，只有遇到真正的生存问题才会去实行真正的差异化，相信未来的金融市场会非常生动。”上述上海银行高层说。