基金公司在弱市中谋求营销创新

作者: ■本报记者李涛

　　一直以来，基金公司的销售主要依赖于银行渠道。中国证券业协会统计数据显示，2010年开放式基金销售总额中，银行渠道占比60%，券商渠道占比9%，基金直销渠道占比31%，第三方销售基本处于空白。

　　目前，对于已获牌照的第三方基金销售机构来说，他们认为自己并非单纯地“卖基金产品”，而是“卖基金投资服务”，这在一定程度上成为他们的营销诉求。记者日前从光大保德信基金获悉，专为高端客户打造以满足现金管理需求的创新产品即将面世，这是继分级指数基金和分级债券基金的创新后，一种新的专户创新产品。

　　从相关渠道了解到的信息显示，光大保德信基金为近期刚刚获批的第三方基金销售机构诺亚正行量身打造了该类型的专户产品，这也是诺亚正行第一次与公募基金合作的产品。该类型产品形式在传统货币基金的基础上进行重大创新，是一种“现金管理的理财工具”，通过对投资标的、投资比例、运作机制和核算方式的巧妙设计，力求使产品预期投资回报可以与银行理财产品的收益率相媲美。

　　自2011年以来，随着资本市场的震荡，投资者的理财需求逐渐趋于保守，银行客户纷纷选择收益稳定且风险较低的银行理财产品进行投资。数据显示，2011年我国银行理财市场呈现爆发式增长态势。全年银行理财产品发行数量为19176款，产品发行规模为16.49万亿元人民币较2010年分别上涨幅度分别为71%和134%，可见这种低风险类的理财市场蕴藏着巨大的机会。从收益情况看，当前各家银行3个月期的银行理财产品收益率虽略有差别，但基本都在4.7%-5%左右的水平。在股票市场和债券市场表现低迷的情况下，银行理财产品已经成为投资者实现保值增值的重要途径，该类型专户产品的创新有望成为基金公司在弱市中为客户创造价值的重要突破口。

　　联手第三方销售机构为高端客户提供专户产品