上海家化大股东起价51亿“待嫁” “求婚”需身家500亿

　　⊙记者 吴正懿 ○编辑 全泽源

　　停牌9个月之后，上海家化大股东家化集团正式抛出“绣球”。上海家化今日披露，家化集团改制已明确了交易方式、转让底价、受让方资格条件等事项，家化集团100%国有股权挂牌价达51.09亿元。而对受让方的要求也颇为苛刻，总资产需不低于500亿元。上海家化股票将于今日复牌。

　　因控股股东家化集团筹划国资改革事宜，上海家化于去年12月7日开始停牌。上海家化被称为“中国日化行业第一品牌”，旗下拥有佰草集、清妃、高夫等众多知名品牌，家化集团的改制因此备受瞩目，坊间流传的意向竞标者包括中投公司、淡马锡及LVMH等知名机构。

　　作为改制“前奏”，今年3月，家化集团将其持有的上海家化2072.86万股（占总股本的4.9%）股份无偿划转至上海城建投资，将2072.86万股（占总股本的4.9%）股份无偿划转至上海久事，合计4145.72万股。划转完成后，家化集团仍为上海家化第一大股东，但持股比例已降至30%以下，从而可规避要约收购。

　　上海家化今日披露，上海市人民政府已批准原则同意家化集团改制方案，并明确了交易方式、转让底价、受让方资格条件等事项。9月7日，上海市国资委将以公开挂牌方式出让所持的家化集团100%国有股权。

　　据公告，家化集团挂牌价为51.09亿元，估值的“重头”为其所持的上海家化12006.02万股股份。以上海家化停牌前30个交易日的加权均价算术平均值36.55元计算，家化集团所持的上海家化股权价值达43.882亿元。今年上半年，上海家化盈利2.07亿元，同比增长近30%。

　　上海市国资委开具的交易条件是，受让方需接受家化集团整体改制职工安置方案；认同家化集团多元化时尚产业发展战略，有明确的发展规划，承诺继续使用和发展集团旗下的所有家化品牌，着力提升相关品牌在国际上的知名度；受让方所持上海家化实际控制权5年内不得转让，且实际控制人5年内不得发生变更；受让方同时需承诺家化集团和上海家化总部及注册地仍在上海。

　　最为显眼的是，受让方或其控股母公司的总资产规模不低于500亿元人民币，并具有支持家化集团业务发展的相应资源；受让方及其关联企业与上海家化主营业务不存在同业竞争关系。此外，公告明确表示，该项目不接受联合受让。

　　据公告，家化集团股权项目的挂牌期为9月7日起20个工作日，意向受让人应在资格确认后3个工作日内向上海联合产权交易所指定账户汇入5亿元为交易保证金或提供等额银行保函。