安信期货商品期货晨报

安信期货有限责任公司 安信期货研究所


　　宏观—欧元区9月工业产出月降2%,创09年2月以来最大降幅;法国9月经常帐赤字扩大至40亿欧元;OECD成员国9月综合领先指标连续第七个月下跌;加拿大10月CPI料降至2.7%,加拿大央行或降息;瑞士10月综合PPI表现优于预期;日本第三季实质GDP较季率增长1.5%,为四个季度以来首次增长。德国执政党通过一项自愿退出欧元区的法案;市场对意大利债务担忧再升,意10年期债升23个基点,至6.734%,此次5年期国债收益率创欧元诞生以来新高;西班牙10年期国债收益率升破6%,为8月以来首次。美国股市收跌,道指下跌74.62点,收于12079.06点,跌幅0.61%;受欧债危机担忧及美元走强的影响,NYMEX-12月原油结算价跌0.86%,至每桶98.14美元。

　　黄金—美元上涨,纽约商品期货交易所(COMEX)期金周一小幅回调。COMEX-12月黄金期货收低9.7美元报每盎司1778.4美元,日内交投区间介于1774.2-1797.6美元。金价恐又落入区间震荡,建议谨慎观望,控制风险。

　　有色—昨日欧元区并未继续出现利空消息,但投资者对欧元区前期高涨乐观情绪有所消退,LME基本金属虽延续前一交易日继续走高,但涨幅缩减。LME三个月期铜上涨121美元,报每吨7760美元;三个月期锌上涨23美元,报每吨1943美元;三个月期铅涨60美元,报每吨2055美元;三个月期铝上涨3美元,报每吨2165美元。在国内政策放松背景下,今日沪市金属或将高走,但欧元区问题仍主导市场多空情绪,建议日内操作,避免追高,谨防隔夜欧洲风向变卦。

　　钢材—周一螺纹跳空高开,盘中震荡走势,最终继续反弹。从盘面上看,随着外围市场企稳走强,国内市场投资者的情绪逐渐好转,股市以及商品市场整体走高对钢价形成一定提振,不过在供需失衡尚未明显好转的情况下,钢价表现依然相对偏弱。后市来看,目前市场整体氛围依然偏多,预计螺纹期价短期仍有望维持震荡走强的趋势,不过大幅走强的动能依然明显不足。操作上建议短线获利多单逢高适当减持,关注股市以及商品市场的整体表现。

　　橡胶—周一TOCOM期胶强劲反弹,4月基准合约报收每公斤276.6日元,涨6.80%。沪胶高开高走,午后封死跌停,1201主力合约高开于每吨25090元,收于每吨25675元,涨5.99%。三大产胶国近日开会商讨支撑胶价方法,对橡胶走势短期形成支撑,但其基本面仍然疲弱,沪胶或将继续维持弱势,建议投资者波段操作,控制好风险。

　　白糖—因对欧元区经济衰退的担忧和基本面供应改善打压糖市,周一ICE原糖期货收低。3月合约下跌0.25美分,收报24.75美分/磅。虽然外盘下跌,但在国内商品市场走强带动下,周一郑糖小幅高开,宽幅震荡,多空斗争激烈,回补了上周缺口,盘终小幅收涨,收大十字线。外盘继续下跌,空头或趁机反击,建议日内偏空操作,谨慎隔夜,注意控制风险。

　　豆类—因传言中国在市场上购入美国大豆,农户销售缓慢以及现货大豆价格走坚,周一CBOT大豆期货收涨。1月大豆收盘1178.25美分/蒲式耳,上涨2.75美分;12月豆粕收盘299.2美元/短吨,下跌0.3美元;12月豆油收盘51.22美分/磅,上涨0.24美分。受外盘反弱提振,周一连豆高开高走。外盘继续走强,连豆或震荡偏强走势,建议日内波段操作,控制好风险。