房地产调控迫使银行优化结构 零售业务悄然发力

　　曹金玲

　　持续调控造成的压力，无形中成为银行优化资产结构的动力

　　当前信贷整体收缩的大环境下，持续的房地产调控给商业银行在零售信贷业务上的压力，却无形中转化为促进银行优化资产结构的动力。

　　《第一财经日报(微博)》记者日前了解到，今年以来，银行个人住房贷款增速大幅下滑，部分银行已开始实施首套房贷利率1.1倍基准利率的政策；但同时，收益率优势使得个人经营性贷款出现大幅增长。

　　房贷增速大幅下降

　　“房贷？确实没有额度。”一家国有大行上海分行个金部负责人昨日对本报记者坦言，“今年以来，包括房贷在内的个贷业务仍处于严重供不应求的状态，虽然每个月初会放出一定的信贷额度，但积压的需求可能是其几倍之多。”

　　而持续紧张的房贷额度，已经使得沪上部分银行首套房贷利率上升至基准利率1.1倍。某股份制银行相关负责人就对本报记者坦言，该行“很早以前就已经实行首套房贷利率1.1倍”。

　　此前披露的上市银行2011年中报也显示，今年1~6月份，上市银行个人住房贷款增速明显下滑。以工行为例，今年上半年，该行个人住房贷款增加432.51亿元，仅增长4%，占个人贷款的62.6%，比上年末下降4.1个百分点；而去年同期，工行个人住房贷款增加1635.20亿元，增长18.7%。

　　截至6月末，除了华夏、南京等极个别银行，绝大部分上市行的个人住房贷款占个贷比重均出现不同幅度下滑。其中，民生银行房贷占个贷比重从去年的50.68%骤降到今年的26.85%。

　　上述国有大行上海分行个金部负责人对本报记者表示，去年以来，银行已经开始不断调整个贷业务结构，今年房贷占比减缓尤为明显。

　　此外，在信贷整体收缩的环境下，上市银行的整体个贷增速也较去年有所放缓。如，工行今年前6个月个人贷款增加1775.85亿元，增长10.9%；而去年同期个贷增长规模为2510.48亿元，增速为20.8%。

　　个人经营性贷款“优先”

　　对于很多银行而言，零售业务是未来布局的一个重点。不过，虽然房地产政策调控和限购政策限制了银行个贷业务的增长，但银行零售业务却仍处于稳步增长之中。

　　长江证券近日研究报告测算，2011年上半年上市银行零售贷款占比24.47%，同比上升2.26%，其中国有银行、股份制银行、城商行分别同比上升1.64%、3.80%、2.08%至25.01%、23.60%和17.09%。

　　业内人士认为，这与银行及时调整零售战略有极大关系。当前，在个贷收缩之际，个人经营性贷款却增长较猛。

　　“在额度非常有限的情况下，个贷领域会首先偏向个人经营性贷款。”上述某股份制银行相关负责人就对《第一财经日报》记者坦言，“目前，经营性贷款利率普遍至少是基准利率上浮20%~30%。”

　　上述国有银行人士也对本报记者说，相比房贷而言，收益率更高的个人经营性贷款和个人消费贷款更受青睐。“后两者的利率‘底线’是基准利率上浮15%，但一般情况都要上浮20%~30%。”他如是说。

　　上市银行中报则显示，个人经营性贷款增速“凶猛”。深发展中报就显示，上半年“加大了个人经营性贷款和无抵押消费贷款等高收益业务的组合占比，新发放贷款平均利率在基准上浮20%以上，贷款净收益率明显提升。其中，个人经营性贷款增速明显，其增长额占全行零售贷款增长额的88.8%，发放量占个贷总体发放量的51.8%”。

　　此外，截至今年上半年末，工行个人经营性贷款增加409.02亿元，增长22.2%；南京银行个人经营性贷款余额11.07亿元，较年初增长205.8%；中信银行个人经营贷款余额达213.80亿元，比上年末增长45.59%。

　　本报记者还了解到，目前上海区域民生银行、兴业银行(微博)等已基本暂停办理个人房贷和个人消费贷款，而受制于资金紧张，许多银行不同程度地收紧了个贷业务，并将注意力投向同样收益率较高的中小企业业务。

　　长江证券则认为，零售贷款占比提升有助于提高银行的议价能力、降低不良率、节约资本，最终提高银行的加权风险资产回报率。未来随着信贷增速逐渐趋缓，银行业绩的增长将更多依赖价格的提高而非规模的扩张，风险资本消耗低、银行议价能力较高的零售贷款占比将持续稳步上升。