监察部、公安部、证监会联合通报四起内幕交易案

徐亦姗

　　核心提示：目前，证监会30余家派出机构陆续与地方政府及相关部门建立起内幕交易综合防控工作机制。

　　12月27日上午，监察部、公安部、三大部委联合召开新闻发布会，通报近年来查处内幕交易案件工作情况。其中，更首度曝光包括肖时庆案在内的四起党员领导干部内幕交易案件细节。

　　根据证监会副主席桂敏杰介绍，2008年以来，证监会共获取内幕交易线索426件，立案调查内幕交易案件153起。除移送公安机关追究涉案人员刑事责任外，证监会共对31起内幕交易案件涉及的58名当事人作出行政处罚，对4名当事人予以市场禁入。

　　“自2004年公安部部署查处内幕交易案件以来，共查处‘杭萧钢构’案、‘广发证券’案等内幕交易、泄露内幕信息大案要案总计50起，涉案金额超45亿元人民币，查实非法获利高达22亿余元，抓获犯罪嫌疑人90余名，挽回经济损失超过12亿元。”公安部副部长刘金国在会议上指出。

　　在上述新闻发布会上，三部委有关部门负责人更表示未来将加大彼此配合，同步推进对内幕交易案件的治理。目前，证监会30余家派出机构陆续与地方政府及相关部门建立起内幕交易综合防控工作机制。

　　细节曝光

　　“从查办的上述案件看，党员领导干部内幕交易违法违纪具有涉案主体多元、非法获利巨大、交易形式隐蔽、以迂回形式进行权钱交易的、输送利益的特点。”监察部副部长姚增科指出。

　　在涉案主体方面，既有资产重组辅导的中介机构高管，如时任银河证券总裁的肖时庆因银河证券彼时担任中国石化财务顾问身份获取内幕信息；还包括地方党政机关和业务主管部门领导，如中山市前市长李启红、南京经委原副主任刘宝春均因工作职位原因直接参与相关上市公司重组工作；此外亦有重组方大股东企业的高管——中国电子科技集团原总会计师杜兰库。其中后两人均因高淳陶瓷重组内幕交易涉案。

　　在非法获利方面，基于信息不对称，上述内幕交易短期获利巨大，其短期投资收益高达100%甚至300%。其中，肖时庆及家人投入3900万元，获利高达1.04亿元；李启红等人投入600余万元，不到2月获利1900余万元；杜兰库虽然个人获利仅为300余万元，但其亲属获利1200万元；刘宝春获利相对较少，也达到700余万元。

　　另外，上述四名涉案群体为逃避监管，多借助或指使他人间接进行交易。在具体交易进行中，更采用电话委托、电脑下单等方式或委托他人操作完成，交易行为留痕少，隐蔽性强。

　　“内幕交易犯罪逐渐成为证券市场主流犯罪，呈易发多发态势。这类犯罪逐渐从公司高管向公职人员、从配偶亲属向社会朋友、从公司内部经营管理向行政审批环节延伸。”刘金国表示。

　　其中，指使或委托亲属朋友同事名义开设账户、或代为购买是上述四人最常使用的交易形式。除上述方式外，肖时庆还采用保姆名义开户交易。更有个别内幕交易知情人甚至收购社会人员身份证开立账户进行股票交易。

　　值得一提的是，由于内幕信息交易犯罪的特点，请托人可以在任何时间、地点将所知晓内幕交易“有意无意”泄露给特定关系人，且能够在既不涉及现金和物品转移，又不直接损害其自身利益的情况下，帮助领导干部迅速获取巨额非法收益。由此，以内幕信息泄露方式零成本利益输送或将成为新型违法违纪手段。

　　联合严打

　　“内幕交易是证券市场典型违法违规行为，严重危害市场秩序，为投资者所痛恨，也是监管机构和司法机关重点打击的对象。”桂敏杰在会上严肃指出。

　　不过由于内幕交易犯罪涉案主体身份多元敏感，作案手法变化复杂，信息传递渠道多样隐蔽，在查处中存在调查难度大、举证责任归属等问题。此外由于涉及党政领导干部违纪违法，还需要相关部委间的配合协调。

　　针对上述难题，三部委有关部分负责人都不约而同表示，未来将加强彼此间配合，同步推进对内幕交易案件的治理。此外，在查处力度方面，三部委也表示将进一步加大工作力度，严惩违纪违法人员，严厉打击内幕交易不法行为。

　　据了解，2008年以来，证监会共立案调查内幕交易案件153起，除移送公安机关追究涉案人员刑事责任外，证监会对31起内幕交易案件涉及的58名当事人作出行政处罚，对4名当事人予以市场禁入，加大行政处罚力度。

　　与此同时，证监会更加大了内幕交易案件的刑事追责力度。“对调查发现内幕交易涉嫌犯罪，坚决移送司法机关追究刑事责任。”桂敏杰在会上表示。

　　根据桂敏杰介绍，2008年以来，证监会共移送内幕交易案件39起。目前，“黄光裕案”、“上海祖龙案”、“天山纺织案”、山西美锦集团内幕交易案等已定罪宣判，近期侦办的涉案金额9000万元的秦宣等人内幕交易“西南合成”案等一批金额巨大的案件已逮捕当事人或移送起诉。