光伏行业萧条不改光伏展会热闹 被指虚假繁荣

　　“晶科的足球，英利的油； 福能的护士，巨力的酒”

　　房田甜

　　5月16日，当李磊来到上海新国际展览中心参加SNEC光伏展会时，他被眼前的阵势吓了一跳。展览中心17个单层无柱式展厅全部开放，20万平方米的室内展览面积销售一空。“你能相信么？去年这个时候市场还很好，但是参展的企业只有现在的一半，但现在行业这么萧条，展会却如此热闹。”

　　这并不是李磊的错觉。根据SNEC PV POWER EXPO大会组委会提供的数据， SNEC2008国内外的展商约500家，四年以后的数字是2000多家；参展观众则从5万多人上涨到20多万。

　　即便如此，回想起2008年的情境，中电电气集团供应链策略部供应链专员石江安还是感觉到些许失落。“那时，大家讨论的是江西(赛维)的彭总以数百亿元的身家名列中国能源富豪榜首位，无锡(尚德)的施博士刚刚登上了《时代》周刊成为了环保英雄，中电光伏的陆老板则意气风发的在纳斯达克敲了钟。”

　　仅仅四年的时间，光伏行业已经经历了兴衰流转。“展会给我留下印象的除了老友就是微友，偶尔一抬头感觉是参展商比客户多，每个企业都派了十几个人参展，大家在自娱自乐！”福能集团董事长刘佳勇说。

　　“晶科的足球，英利的油；福能的护士，巨力的酒；拜尔的麦兜，ET的肉。”在看了一圈各家企业的非常态营销之后，李磊编出这样一个顺口溜。“看上去，今年的展览热闹极了，但只有参展企业自己知道，这是虚假的繁荣。”

　　据中金公司数据，因为德国、意大利两国三季度将大幅削减补贴带来的抢装行情，今年二季度以来，业内主流组件企业开工率约在80%-90%，接近技术性满产。组件环节目前开工率高，而利润率低但又不至于低至停产，毛利率可达到10%-15%。

　　以刚刚发布一季度财报的阿特斯(CSIQ ：NASDAQ)为例，其一季度出货量为343MW，上一季度为436MW，去年同期为244MW，但净营收同比下降26.5%至3.258亿美元，环比下降31.3%；毛利率为7.7%，去年同期为14.7%。

　　“现在企业开工率都还可以，但是利润率都很低，基本不赚钱。”中盛光电集团首席执行官佘海峰说。

　　对此，尚德电力(STP ：NYSE)董事会主席施正荣坦承，6、7月份削减后的政策出台后有何影响，现在还很难说。“关键还要看光伏产品成本下降速度如何。因为补贴削减后，运营商对产品价格也会要求一定的下调。2012年下半年能否保持与前几年那样的增长态势，很难讲。”

　　实际上，因为欧洲市场即将衰退，下半年中美日三国增长可能难补窟窿。“更重要的是，目前，前五大光伏市场，德国、中国、意大利、美国、日本各有各的问题。”中金公司分析师指出，德国、意大利主要是下半年补贴大幅下调的时点悬而未决，中国市场已经出现并网问题，美国高税率双反中国组件，日本市场外资难以进入。

　　前述中金公司分析师预计，“全球装机今年可达28.5吉瓦，同比增长3%。”在这样的形势下，“部分光伏企业转而跟风在国内投资电站，但很少考虑‘善后’，风险很大。”华泰联合证券新能源行业首席分析师王海生说。

　　就在SNEC开展的前一天，晶科能源(JKS ：NYSE)在北京宣布与甘肃黑河水电开发股份有限公司(下称黑河水电)签署了50兆瓦组件供应协议。

　　根据行业公开信息显示，这是今年以来，国内光伏市场公开确认的最大单笔组件供应合同。晶科能源首席执行官陈康平表示，该50兆瓦电站项目位于甘肃省张掖市，预计于2012年第三季度开始供货，将在年内全部建成并网。

　　黑河水电董事长朱兴杰向本报记者透露，这个投资总额达5亿多元的项目，由晶科能源提供组件和EPC总包服务，“其中组件采购有3亿多元，其余的钱支付给晶科能源的EPC服务。”

　　实际上，在向下游扩张做开发商的道路上，晶科并不孤单。

　　5月9日，尚德电力与江苏苏美达集团旗下的辉伦太阳能科技有限公司(下称辉伦太阳能)就国内市场展开战略合作的签约仪式。根据协议内容，未来双方合作的项目包括国内荒漠、滩涂太阳能并网电站、屋顶电站项目开发建设、偏远无电地区独立光伏发电项目，以及国外大型太阳能并网电站项目开发和建设。

　　9天之后，辉伦太阳能又与另一家光伏生产企业保利协鑫(03800.HK)签署战略合作协议，双方同样将在光伏电站建设等方面开展合作。

　　一位光伏电站开发商感慨，但现在很多生产企业为了实现销售进入电站，行业一下子出现了好多电站开发商。“我只能说他们连电站的失败都没尝试过，就开始做梦了！”

　　对此，朱兴杰坦言，“与晶科合作的50兆瓦电站是我们的第一个光伏电站项目，我们希望它能够建好，因此我们也要求晶科持有项目10%的股份。”