友邦保险中国区首席执行官蔡强：探索多层次分类别缓解养老保障的多元需求

　　友邦保险中国区首席执行官蔡强6月29日在“陆家嘴金融论坛”间隙接受第一财经专访时称，我国人口老龄化进程具有规模大、速度快、时间长的特点；而目前的老龄人群以及即将进入老龄的中老年人群又存在起步晚、家庭财务压力大、养老储备不足等现象。这些特点将会带来经济长期衰退以及社会不稳定的风险。混合型养老金计划将成为我国合格养老金计划发展的主流。

　　我国目前正处在人口红利向人口负债期转变的紧要历史关头。相关数据显示，中国老龄人口占比早已过了10%的警戒线，并且以每年800万的增长，跑步进入“老龄社会”。蔡强认为，这个情况在大城市尤为严峻。比如说上海，数据显示到2015年，老年人口要接近30%，也就是每3个人里面，就有一个老人。基于庞大的人口基数，中国人口老龄化趋势预计将在2030年进入最高峰。同时目前人口学家预测我国人口红利期的关闭时间将从2025年提前到2015，我们将进入人口负债期。

　　蔡强表示，一个中国特色的养老问题就是“养老准备时间晚、准备不充分，造成的未富先老现象”。西方国家大部分人在30岁左右就开始为今后的养老进行储备和规划，而这个数字在国内往往要等到45岁之后，“我们内部的一个调查显示客户平均43岁开始考虑退休计划”，而很多人到那个时候即便有心考虑“退休规划”，也会因“子女教育”、“子女婚嫁”等问题占据更高的优先度，而让养老的准备不得不往后推迟。这也造成了很多人在临近退休时，发现他们根本没有准备好去面对接下来的退休生活，更不要谈生活品质了。

　　蔡强称，解决中国养老问题、避免经济衰退、建立完善养老体系迫在眉睫，“从上世纪90年代开始搭建的中国社会基本养老保险，作为我国养老保障体系的第一支柱，使得国家承担的财政压力过大，既不利于扩大覆盖面也不利于可持续发展；同时它挤占和替代了第二、第三支柱的发展空间，造成三个支柱之间发展的不平衡。市场普遍预期，未来养老金大规模集中支取的压力将会陡然增加，凸显巨大的养老金缺口。”

　　蔡强建议，首先在通过尽量减少公共财政支出的负担的前提下，合理提高各支柱养老金储备的积极性，以提高养老金替代率。包括明确税收优惠政策，包括企业年金税收优惠政策以及个人税收优惠养政策等；考虑改变养老金制度的设计，目前的对策只能根据不同阶段和不同人群；考虑不同的补偿积累政策。与此同时，政策上的创新与鼓励，将加速商业保险的发展，对完善社会保障体系，应对人口老龄化问题或将带来更快、更积极的效应。

　　“与此同时，还需要探索多元化的产品创新。”蔡强表示，目前发达国家养老金制度多采取信托模式和DC模式，代表了养老金发展的主流和方向。信托模式与发达国家成熟的信托理念和健全的金融法律法规体系有关。基于中国传统文化以及老百姓的价值理念和接受程度，我国在目前甚至在未来较长的一段时间里，DB将与DC计划共存、契约模式与信托模式并行。结合DB和DC模式特点以及契约与信托相结合的混合型养老金计划将成为我国合格养老金计划发展的主流。

　　蔡强表示，正是由于上述特点，设计创新性养老产品、养老计划以及养老金运作模式是中国养老金发展的需要。商业保险公司无疑在满足上述要求方面具有得天独厚的优势。不管信托型还是契约型、不管是DB计划还是DC计划，商业保险公司均驾轻就熟。

　　蔡强同时指出，长期稳健经营包括资本金实力，一直以来是保险公司经营要求和经营习惯。这些都有力地保证了养老金的长期安全与增值。而且，保险公司强有力的销售队伍，对普及整个社会正确的的养老理念、开展金融教育、提高我国社会的信托理念等方面，具有其他公司难以比拟的优势。

　　他认为，中国的养老金的发展也为保险行业长期发展注入了动力；使得中国的养老金市场稳定发展，“在第一支柱已经勉为其难的情况下，要发展第二、三支柱，无非通过三种激励措施：明确并加大企业和个人的养老金税优计划；对比较严格的DC或DB计划提供比较优惠的积累条件；用实物和货币相结合的方式在提供和补充养老金给付的不足，诸如房产转按揭、社区服务时间储备等。”

　　“没有一个国家的养老保障体制是可以完全依靠一个支柱而能够永续的。三个支柱的合理结构也相当重要。过高的福利或过少的基本保障都可能给社会发展带来问题和矛盾（如欧洲高福利国家目前面临的困境）。”蔡强表示，合理的结构、充分的“市场教育和沟通”是不可省略的。这需要政府、媒体、和金融保险机构多方的共同努力。尤其是在政策上的宣导、企业“总薪酬”概念的引入、自我积累补充养老理念的确立方面。

　　作为保险业可以在实践上尝试推进的，包括更多地将目光聚焦在遍布国内的中小型企业以及小微企业；和他们多接触，为他们定制一些灵活性较高的企业年金产品；逐步提升第二支柱的参保比例。另一方面，对于大量的年轻客户，通过一些循序渐进的解决方案，尽早地将养老规划的理念和消费者沟通，鼓励新生代的人群在早期以更为低廉的价格，为今后更有品质的养老生活作好先期投入。这也在一定程度上帮助社会养老资源获得更合理的先期规划。

　　对于“商业保险”如何更有力地支撑养老保障体系，蔡强认为，当前，很多保险公司在“养老产品”的功能方面正在做出积极的尝试，其中也有借鉴发达国家的一些成功经验。然而，考虑到目前国内的国情，这其中有政策层面上，也有中国人传统观念的考虑，没有前人的经验可以照搬照抄，大家都是“摸着石头过河”。

　　蔡强希望，在政策层面进一步的支持下，政府的持续关注和相关政策的鼓励下，保险公司多做有益的探索和交流，使“商业保险”深入人心，真正成为“社会养老保障”的重要支柱。