摩通:濠赌股短期或调整 可低吸永利
http://msn.finance.sina.com.cn 2012-05-08 10:25 来源: 新浪财经新浪财经讯 05月08日消息,摩通发表报告,指永利澳门首季业绩符合预期,其路乙水新项目预期于2016年开幕,令该股具备长线投资价值,重申其“增持”评级,目标价28.5元不变。
报告指出,因市场竞争缓和,永利的贵宾市占率回升,相信随着毛利率较高的中场业务增长持续高于贵宾业务,加上净赢率回复正常,预计下半年经营利润率将改善。
该行表示,永利有充足资金发展路乙水项目,预计公司可保持4%-5%的股息率,加上市盈率仅16倍,长线吸引;但市场对濠赌股期望高、行业竞争仍激烈,故板块短期或现调整,建议趁低吸纳永利。