光明食品12亿英镑并购英国食品公司60%股权

　　每经记者 郑佩珊 发自上海

　　尽管屡次遭遇海外并购失利，光明食品仍旧不放弃通过并购进入海外市场。

　　昨日，中国最大的食品集团之一光明食品(集团)有限公司(以下简称光明食品)与利安资本LionCapitalLLP基金联合宣布，双方已达成协议，光明食品收购英国维他麦(WeetabixFoodCompany)60%的股份。根据光明食品透露，这一交易的最终的成交价高达12亿英镑 (约合121.9亿元人民币)。

　　一旦本次收购成功，意味着光明食品将通过维他麦进入英国以及全球市场，而这次的收购案也成为中国食品行业最大的海外收购案。

　　12亿英镑豪赌英国维他麦

　　据悉，光明食品与利安资本进行接洽至少有数周时间，最终双方能够敲定这一交易数额还是超过了此前业界的预估。

　　根据双方的协议约定，光明食品将以12亿英镑的价格收购英国维他麦60%的股份。而该份协议指出，12亿英镑的收购价除了收购维他麦股份外，还包括偿还维他麦的现有债务。

　　公开资料显示，维他麦是英国第二大早餐麦片品牌，2010年维他麦的销售收入近4.5亿英镑，税前利润2040万英镑，较2009年增长了近3.75倍。

　　2003年11月，利安资本斥资6.42亿英镑收购了维他麦。此次交易成为光明食品最贵的海外收购案。

　　资料显示，维他麦品牌从1936创立至今，除了麦片之外，还有Alpen牛奶什锦早餐和ReadyBrek燕麦片等品牌。维他麦产品在英国市场占有率为7%，在北美、南非、德国、西班牙设有分支，全球雇员约2000人，产品出口全球80多个国家和地区。

　　据悉，维他麦余下的40%股份将继续由利安资本和管理层持有。本次交易有待中国政府和监管机构审批以及反垄断审批，预计将于2012年下半年完成交割。光明食品董事长王宗南先生表示，“期望将Weetabix旗下众多品牌带至全球。光明食品广阔的零售平台将为Weetabix提供一条进入中国市场的便捷路径”。

　　光明食品海外并购屡受挫

　　12亿英镑豪赌英国维他麦，光明食品进入英国市场的决心可见一斑。

　　过去两年，光明食品在扩大海外业务的过程中屡屡受挫。

　　细数光明食品的多次并购，其中包括与澳大利亚企业CSR的糖类业务、英国联合饼干公司(UnitedBiscuits)、美国维生素零售商健安喜(GNC)、法国优诺(Yoplait)等最终流产的并购先例似乎可以显示出光明食品迈向海外的决心。去年8月，光明食品从澳大利亚私募股权公司ChampPrivateEquity手中，收购了澳大利亚食品分销巨头玛纳森食品控股有限公司75%股权。据光明食品当时的新闻稿披露，此项交易标的总估值(包括负债)为5.3亿澳元(约合人民币34亿元)，是光明食品在澳大利亚的首次投资。另外，光明食品曾缔造了中国乳业首桩跨国并购案例，其旗下上市公司光明乳业 (600597，SH)2010年收购新西兰信联乳业有限公司51%股权，耗资8200万新西兰元(约合3.82亿元人民币)。

　　光明食品董事长王宗南去年在一次访谈中曾透露，光明食品计划5年内将海外销售额占总营收的比例从5%提高至30%。