西班牙银行业成下张“骨牌”

　　本报记者 王丽颖

　　

　　西班牙银行业如今接过希腊的接力棒成为威胁欧元区的下一个导火索。5月25日，国际评级机构标普宣布，将西班牙5家银行的评级各下调一级，理由是西班牙经济正在陷入二次衰退，问题资产规模可能显著扩大。同日，西班牙银行Bankia SA的母公司Banco Financiero y de Ahorros SA称，该公司需要从西班牙政府获得规模190亿欧元的资金救助。西班牙央行称，将同西班牙政府协调行动，实施救助，而这将是该国有史以来规模最大的银行救助行动。

　　标普“炮轰”五家银行

　　时至今日，西班牙银行业仍然被次贷危机困扰着。政府如果不救助，该国银行业体系可能瞬间崩溃，因为Bankia银行资产为全国第三，而存款为全国第二。当希腊可能退出欧元区的流言传开后，短短两年内，约1/3的存款被转移至海外，引发了近期的银行挤兑潮。而这一问题也成了西班牙银行业最担心的事情，越来越多的资金外流让银行几乎难以为继。

　　有调查称，许多西班牙企业高管正通过向欧元区核心经济体（比如德国）转移闲置资产，以寻求避险。虽然不足以造成典型的银行挤兑危机，但越来越多的人将资产转移，反映了市场对西班牙银行业问题的恐惧。部分人担心，若西班牙被迫离开欧元区并重新恢复旧有货币，他们的资产将出现实质性贬值。而因商业地产和抵押贷款损耗，分析人士预计，西班牙银行业情况或在明年进一步恶化。

　　为此，上周五，标准普尔将Banco Popular S.A.、Bankinter S.A.及Bankia S.A.的评级从BBB-下调至BB+，仍为垃圾级，将Banca Civica S.A.的评级从BB+下调至BB，并将Banco Financiero y de Ahorros S.A.的评级从BB-下调至B+。该机构还确认了其他9家西班牙银行的评级。标准普尔表示，之所以下调5家银行评级，是因为西班牙银行业的经济风险对5家银行的业务模式或资本金状况构成冲击。标准普尔还将西班牙经济风险系数的预期从5上调至6，并将对西班牙经济失衡状况的评估从“高风险”调整至“风险非常高”，西班牙工业风险系数及银行业风险系数的评估则维持在5。

　　维稳资金或需千亿

　　《纽约时报》报道称，西班牙的债务危机还引起了另一个问题，那就是很多负债的地方政府也出现了资金匮乏的窘境。西班牙最富裕的加泰罗尼亚地区政府上周五就向中央政府告急，称他们已经无法从市场获得再融资机会。该区的经济总量占国家经济产出的1/5，其资金告急意味着其他地方政府也会出现类似预算吃紧的问题。

　　银行业岌岌可危，西班牙中小企业的日子更难过。没有资金支持，过去几年，约50万个小企业关门大吉，大吃小的现象极为普遍。几年前，西班牙拥有45家地区储蓄银行，现在却只剩13家。银行拒绝放贷，许多中小企只能裁员维持存活。如今，西班牙失业率已经高达25%。

　　现在，欧洲人最担心的是西班牙的银行业危机会“传染”，有分析人士在接受《国际金融报》记者采访时表示，如果西班牙不能处理好银行体系问题，那么整个欧洲的金融体系都会危机四伏，意大利脆弱的银行体系会首当其冲，法国和德国的银行业也会受牵连。上述分析人士预计，西班牙银行业维稳救助资金至少需要500亿欧元至1000亿欧元。