闲钱保值增值： 善用货币基金

　　最近网上热帖“榨干银行利息”，跟帖者无数，大家都认为帖子中所提到的存钱方式，值得向更多不懂得如何将闲钱保值增值的人推荐。帖子主要内容是：利用网上银行每天存50元，充分榨干银行利息。发帖人说，不管钱多钱少，只要是闲钱就要充分利用。这是个可行的存款利息增收思路，但银行存款收益远不及货币基金，将闲钱购入货币基金的效果会更好。

　　货币基金流动性极佳

　　当前银行活期存款利率为0.50%，一年期定期存款利率为3.25%，大多数的一年期内理财产品收益率不超过5%。综观目前市场上各种低风险、高流动性的投资方式中，货币基金的方便程度和银行活期存款差不多，但收益大多比银行一年定期存款还要高得多！例如截至今年6月25日，近一年来收益较高的汇添富货币A年收益率5.21%，是活期存款利率的10.42倍，是一年期定期存款的1.6倍。

　　货币基金作为流动性极佳的现金管理工具，特别适合闲余资金的管理。它具有申购赎回免费，分红免税，日日分红，月月复利，变现灵活，资金到账快等优点。而且购入门槛比较低，通常首次认/申购1000元，再次购买以百元为单位递增。同时具有很高安全性，到现在为止，国内货币基金还没有亏损的。

　　现在有了网银之后，可以省去了跑银行的麻烦，只要在工作日下午三点前完成买卖操作即可。

　　对于投资股市的投资者来说，货币基金可当作“震荡市避风港”，是规避证券市场下跌风险的必备工具之一。在熊市或市场不明朗时，可以将资金放在货币基金中，降低风险并获取一定收益，等待合适机会，为下一次投资机会来临积蓄力量；而在牛市中，可迅速将货币基金赎回，买入心仪的股票，争取更高收益。这种做法特别适合当下的市场环境。

　　对于大多数上班族来说，货币基金成为快速锁定收益或规避风险的利器，在市场过度热络或刚出现下跌时，可将手中持有的股票型基金甚至是债券型基金转为货币基金，可立即锁定收益，规避日后下跌市值减少风险，同时资金还可获得不少于一年期存款的收益；在市场跌幅较大或盘整了一段时间后，相对市场底部区域，可分批将货币基金转换到偏股型基金中，再度进入市场。这样做法我称为“人工定投”，相比在银行或者证券公司设定的每个月某日“机械定投”，投资成本降低许多，收益自然也增加了。

　　推荐周五做赎回

　　货币基金是快速转换器，假如要赎回一只股票或债券基金，直接赎回操作通常是T+4日到账，而如果先将其转换为同一基金公司的货币基金，T+1后再将货币基金赎回，资金则可早到账一日，同时还有一天的货币基金收益。此法资金量少时效果还不明显，量大的话这样的赎回方法收益和时效性区别就很明显了。特别是在周四做赎回的话，直接赎回是T+4个工作日，周六、日是假日不计算在内的，下周二资金才到账；但如果是周四转换为货币基金，周五再做货币基金赎回，还可有周六、日的货币基金收益，这个效果更加明显（注：这个要看销售渠道，一般直销可以做到，代销则不一定）。

　　选择货币基金要特别注意两点：一是观察七日年化收益率水平，选择业绩相对较好的、波动较小的基金，低波动特征货币基金收益率相对较稳定；二是选择产品线比较完善的基金公司的货币基金，以方便将来根据市场行情变化快速转换旗下其他类型基金，获取更高收益。

　　特约撰稿 林立