危机或将促使民间借贷健康发展

　　此番温州中小企业的危机，暴露出温州民间借贷的乱象。温州历来有民间借贷的传统，在以民营企业为主的经济环境中，民营金融机构的缺失使民间借贷有了肥沃的生存土壤。

　　一本万利的高利贷，曾经是温州许多人迅速致富的生财之道，如今却使他们丧失全部身家，甚至逃亡。

　　这次温州危机，给温州民间金融的发展和正规化也带来契机。有消息称，温州正在酝酿制定金融改革综合试验区方案。

　　温州民间借贷由来已久

　　温州人聪明、灵活和互助的精神，很早就在资金运作中反映出来，并成为温州商业文化中的一部分。温州民间资本服务中心董事长黄伟健介绍，几十年前，他就知道父母参与了一种民间的资本互助，大概是10个人组成一个互助会，每个人拿出一笔钱，钱不多，300-500元，这些钱放在一起就能发挥更大的作用，如这个月给其中一人结婚用，下个月又给另一个人拿来作为养猪的启动资金，钱没有变多也没有变少，但每家都用到了。使用这笔钱的人要交一笔很低的费用，金额按使用的顺序递减，最后一个使用它的人出钱最少。

　　“温州人历来如此，你缺钱了我给你，我缺钱了你给我。最早都是互助型的，基本不收利息。”黄伟健说。

　　高利贷填不平欲望沟壑

　　渐渐地，集资的规模越来越大，“钱越来越多地集中在一个或几个人手里。”黄伟健说。散落在民间的资本通过各种关系进入放高利贷者的手中。因为贪图利益，人们不屑于把手中闲置的钱存进银行里，而是给高利贷者，获取高额利息，由于温州民间信用机制一贯较好，人们并不过多地考虑风险，哪怕将钱交给放高利贷者时，拿到的只是一纸收据也无所谓。

　　一些做实业的小企业主，看到辛辛苦苦做企业一年赚到的钱，远不如放高利贷来得快，来得轻松，便也将身家投到其中。温州著名的柒零三网站论坛上，一个未透露姓名的人讲述了他做高利贷的经历。2006年以前，他在温州开了一家工厂，一年利润约50万元。但是自2006年起，利润开始下降，此时，他身边的朋友陆续开始参与民间借贷，俗称“炒钱”。

　　2007年初，他从积攒的300万元中取出一半放在担保公司，拿着2分月息，另外一半他自己放贷，拿3分月息。很快，他就发现，这是一个一本万利的生意，比做企业赚钱来得容易多了。他索性将房产抵押给银行贷款300万元，又从妹妹那里借了150万元，专职做起高利贷生意。到2008年初，他的借贷资金超过了1000万元，担保公司也做得风生水起。于是，他决定筹集更多资金，用1.2-1.5分的月息吸资，很快吸到1500万元。随着资本的增长，他的车也从广本换成了奔驰越野，房子换成了别墅。

　　私人借贷在温州很活跃

　　温州民间借贷还有两种正规的形式，一是担保公司，二是小额贷款公司，它们有序引导温州无序的民间游资。浙江大学金融研究院执行院长汪炜认为，在民间借贷异常活跃的情况下，当务之急还是发展诸如小额贷款公司之类规范的地方金融组织，支持小微企业发展。

　　但截至目前，担保公司和小额贷款公司并不是民间借贷的主力，自2008年10月温州市首家小额贷款公司成立以来，已营业和试营业的小额贷款公司仅有21家。而且，在温州民间借贷市场活跃的也不是小额贷款公司、典当行、担保公司等规范金融组织，最活跃的还是私人借贷，中国人民银行温州中心支行的负责人说，私人借贷几乎成了主流。

　　对急于用钱的中小企业和个体商户来说，民间借贷有着很大的便利性。在银行借贷，第一需要抵押物，第二要排队，关键是还不一定轮得上，民间渠道借钱效率更高。

　　借贷链条在风险中断裂

　　民间借贷对资本市场的嗅觉极其灵敏。自去年下半年国家银根紧缩后，中小企业贷款更加困难，贷款的月息立刻飞涨，从年初一路上扬。今年年中，民间短期借贷的月息通常在6分到9分之间。昨天，有温州老板向记者透露，现在月息已高达2角-3角。

　　高利润无疑和高风险相伴相随，凡是在民间借贷链条中的企业或个人，这次都遭受了巨大的损失。一些担保公司和小额贷款公司吸来的钱已经借给企业或投到项目中，在恐慌的气氛之下，投款人纷纷向这些公司追款，这时人们已经不管民间借贷形式正规与否，都是抱着先把钱拿回来才放心的心理，使担保公司处境艰难。前面提到的那个放高利贷者同样面临钱难以回收的状况，如今整天被人打电话追款。

　　而一些借了高利贷或从朋友那里借了巨款的企业老板，一时从银行贷不到款，也被追讨，不得不“跑路”。“跑路”的“眼镜大王”胡福林面临的就是这种情况。

　　将钱借给放高利贷者的个人，由于拿到的只是一纸收据，更是无处维权，不少人将全部身家都赔在了里面。

　　债权制是温州企业主流

　　温州人做生意，习惯于借债做，说那样才能将生意做大。比如一个人要开家小厂，启动资金需100万元，他可能会向10个人借款。债权制而不是股权制，成了温州企业的主流。

　　“债权和股权，付出和风险不一样。找股东，要将利润分给别人，但企业比较稳定，借债的话，只要付利息给别人，虽然风险高，但是赚的钱都是自己的。”黄伟健说，贪心，使很多人铤而走险。

　　此外，温州商人近年表现出急功近利的浮躁心态，比如把资本押在房产上，不断从银行贷款买房，卖了房再向银行还贷款，如果房产买卖的间隙贷款到期，就先借高利贷应急。“这些人没有看到，靠投机赚钱，只能逞一时之强。”黄伟健说，风险来临时，最先倒下的一定是这些人。当银根一紧缩，这些人的钱收不回来，资金链立刻断裂。

　　还有一些企业盲目扩张，扩张对企业发展本来是好事，但由于时机不对，正处于银根紧缩的时期，投资已经投下去，却从银行贷不出款来。黄伟健认为，这次危机对温州来说，也是件好事，可以让人们痛定思痛，让温州人更加理性认识到如何投资，规避风险；第二，可以对建立温州合规民间借贷机制起到促进作用；第三，可以借此机会，在中央支持下，逐步淘汰落后产能，推动温州整个产业转型。

　　（本报温州今日电）

　　民企需要相应的金融服务体系

　　昨天，浙江大学货币金融学专家倪云虎教授接受本报记者专访，他认为，我国的经济已经转型到以民营市场经济为主，但金融业仍以国有银行为主，经济和金融不配套。他表示，温州的民间借贷不能取消，要让它合理地大发展，为民营企业提供相应的金融服务体系。

　　记者：温州为什么会出现如此大规模的民间借贷？

　　倪云虎：国有银行特别是国有大型银行对民营企业发放的贷款太少，条件苛刻，放贷时加售大量理财产品，民企苦不堪言。

　　我国改革开放以来，经济已基本转型，从国有计划经济转向民营市场经济，但金融体系没有完全转型，还停留在上世纪80年代的水平。这从两个方面可以看出，一是股市没有转型，依然以国有股为主，中小企业板和创业板比重不足20%；二是金融机构没有转型，银行和金融机构还是国有的，该有的民营银行和中小企业合作社都没有。国有银行主要是为国企服务的，民营银行主要是为民营企业服务的。温州以民营企业为主，没有为民营企业服务的银行，自然就出现了民间金融机构。

　　记者：民间借贷的存在有没有合理性，如果要管，怎样管才合适？

　　倪云虎：温州的民间金融做的是国有银行不愿意做的事，不能取消，取消了，民营企业还是找不到为它服务的金融体系。政府该对民间金融加以管理，应该像大禹治水那样，用疏导的办法，而不能靠堵，要让温州的民间金融大发展、合理发展。

　　记者：有评论认为，政府不该救市，您怎么看？

　　倪云虎：当然该救。温州这次危机发生的宏观背景，是我国从去年下半年开始的紧缩货币政策，银根收紧、大幅度控制信贷，对控制物价有一定必要性，但一来速度太快，二来效果和政府预期的有偏差，造成民营企业，特别是中小企业资金链的全面紧张，政府对此要加以反思。

　　从社会影响上来说，也一定要救。温州的民营企业肩负着解决就业压力的社会责任，一个老板倒下没问题，1000个员工失业就是很大的社会问题，政府必须高度重视。

　　从国际上来看，欧美都出现了社会动荡，美国爆发了占领华尔街运动，运动的两个目标一是反对金融业的贪婪，二是抱怨过高的失业率，温州这次中小企业金融风波，核心问题也是这两点，从这个角度看，政府也必须花力气管这件事，维护社会稳定。

　　（责任编辑：单晓冰）