我国银行业暴利是建立在金融市场不发达基础上

资料图。

　　厚利是建立在存款人微利、‘负利’和政策的‘父爱主义’保护之下的。”

　　“不上茅台，上一瓶进口的拉菲，价格会比茅台高得多。上一碗鲍鱼多少钱，上一碗鱼翅多少钱？‘三公’消费，不喝茅台，喝什么？”今年全国两会期间，有人如此为公款消费喝茅台的合理性辩解。

　　“说银行暴利？你去找放高利贷的吧，它利息更高。银行贷款年息才12%-15%，放高利贷的要50%？相比他们，我们赚得算少的了。”最近，一家银行当家人套用“茅台体”，委屈地为自己辩解。

　　2011年末，中国银行业净利润10412亿元，同比增长36.3%。这一利润增速让各界哗然。对此，全国两会期间，各大行高管不约而同地集体“卖萌”、“哭穷”，说银行业高利润主要得益于资产规模的扩张，其实总体资产回报率并不高，“不能说暴利，只能说是厚利”。

　　中国进出口银行董事长李若谷认为，“银行一年利润才1万亿元，8000亿元补充资本金，剩下的要有分红、成本等，大头都给政府拿走了！”李若谷犯了个常识性错误，利润是扣除成本后的收益，而这几年大多数银行都上市了，虽然卖的都是“萝卜青菜价”，但股市再低迷，仍不妨碍其以再融资方式从市场抽血，补充银行资本金。每年从股民口袋中掏几千亿，这已成为银行资本金的主要渠道，而不是自有的利润。而另一家银行的行长说利差水平大体是2.5%左右，在世界范围来看是偏低的。他的结论是银行业利润甚至还不如制造业。这位行长忘记了，不是谁都能持有银行牌照。银行的牌照具有垄断性，价格由国家管制。银行以8%的自有资本金撬动社会资金为自己赚钱，借鸡生蛋，厚利滚涌。制造业有这本事吗？

　　应该说，在全球经济放缓、实体经济艰难、中小企业融资难的背后，中国银行业的暴利是建立在国内金融市场不发达，利率高度管制、市场化程度偏低、社保体系不完善、金融抑制没有改善的基础上的，老百姓只能把钱存银行，这是体制红利所赋予的。当然，近几年的天量信贷投放，形成了历史上罕见的贷款基数，盘子越大利润越吓人。银行业一年期存款利率为3.5%，但过去几年间的通货膨胀率在5%以上，而特殊年景利息上浮几成潜规则，银行实际贷款的平均利率应该在15%左右。百姓在银行体系内70万亿的存款，以负利率的方式为银行业贡献了超额利润。所以，厚利是建立在存款人微利、“负利”和政策的“父爱主义”保护之下的。

　　中国加入世贸组织前，受累于庞大的不良资产，银行业整体上徘徊于技术性破产边缘“挣扎求生”，而经过注资、引进战略投资者和重组上市，过去8年间，中国银行业几乎是经历了一次脱胎换骨的休克疗法，并出乎意料地迎来了谁都没想到的“暴利时代”，这一切让人感觉恍如隔世。国际金融体系动荡不安，而中国银行业逾万亿的高利润，把传统的垄断性暴利行业如石油和烟草业都抛在身后，银行业连续数年荣登“新贵”宝座，真是我们金融体系体制优越，竞争能力强吗？西方的国际性大银行排名后退，中国几家大行排名跃居世界前列，真的是我们管理水平比人家高吗？过去十年间，外资银行在中国的市场份额不升反跌，真的是外资银行开拓能力差吗？显然不是。

　　银行本是为实体经济服务的，面对去年银行业逾万亿的畸高利润，再对照实体经济的困难，畸形的银行利润已有发“企业灾难财”的味道。可以肯定地说，逾万亿的超额利润并不是建立在银行业自身经营管理水平特别高、创新能力特别强的基础上的。牌照的垄断、行政性定价及体系内外价格双轨制共同作用，使银行业的议价“说一不二”，利润处于历史上最好时期，这是中国经济起飞的大环境和特殊体制红利所赋予的。

　　银行是高负债经营的，九成资产来自社会，而在金融大爆炸的年代，也要看到利润爆炸式增长的同时，信贷资产质量普遍面临挑战，因为银行业的每次扩张都伴随着资产质量的大考。齐鲁银行票据案，卷入的厅处级干部达20多人，烟台一家银行的支行长外逃，近日在浙江被抓，“一枪打掉几个亿”，如果不落网，外界根本无从得知，类似案件一再发生，触目惊心。银行是公众企业，涉及流动性风险和重大风险案件本应必须有透明的发布机制。但在高利润和高薪酬的过度激励下，出了事普遍不敢面对，怕被问责丢高薪，从上到下、从下到上都在“捂盖子”，最终让脓疮变为恶瘤，酿成更大风险。

　　在垄断和政策保护下，中国银行业成就了炫目的“世界第一”的暴利，造就了特定群体动辄百万千万的高年薪，但不要昏昏然，因为天文数字般的高利润并没有成就一个强大健康的金融体系。