银监会新规堵漏 同业代付入表难绕信贷规模

卢先兵 2012-04-21 01:35:23  

　　核心提示：今年以来出手整顿和规范，可能规模不小了。”某股份行资金业务部门人士猜测。

　　在业界和舆论的压力之下，疯狂增长的银行同业代付业务将紧急刹车。

　　4月18日，银监会召集部分商业银行召开了规范同业代付业务座谈会，会上透露，《关于进一步规范同业代付业务管理的通知 （征求意见稿）》已经拟就，经征询业界意见后即将下发。

　　这份通知的主要约束性规定在于，同业代付的委托行应将委托同业代付给客户的款项计入“各项贷款”项下的“贸易融资”科目，纳入客户统一授信管理。此前，委托行的代付都属于表外承诺，不在信贷科目里。

　　“名义上是规范，实质上可以等同于叫停，不能达到绕规模目的，今后代付业务就没有市场了。”沪上一名股份行人士直言。监管新规还会抬升商业银行的风险资产，影响资本充足率，保证金存款也将受约束。

　　新规堵漏

　　从大乱到大治，中国银行业同业代付市场正遭遇这一过程。

　　“去年早些时候业务量较小，银监会即使知情，也需一段时间观测影响。今年以来出手整顿和规范，可能规模不小了。”某股份行资金业务部门人士猜测。

　　参加前述代付业务座谈会的银行包括中、农、工、建、交五大行和浦发、兴业两家股份行。公开年报显示，除建行外，另六家银行代付业务规模量较大。

　　银监会称，我国商业银行在国际贸易和国内贸易背景下开展的同业代付业务发展较快，出现了会计处理不准确、业务流程不规范、风险管理不到位等问题。

　　会计处理不准确即代付绕避信贷规模之举，银监会《通知》对此重点提出，根据“实质重于形式”的会计原则，同业代付的委托行应将委托同业代付给客户的款项计入 “各项贷款”项下“贸易融资”科目，纳入客户统一授信管理。受托行应将代付同业款项计入“拆放同业”项下核算，并将代付同业款项与无指定用途的一般性同业拆借区别管理，加强信用风险控制。

　　“按照2006年会计准则，委托行就应该将委托代付款项纳入银行表内资产，但为了做大资产和盈利扩张，银行此前没有严格遵守。”沪上一名股份行同业部人士称。

　　代付分为两种，一是拆出资金帮其他行绕规模，计入表内，但同业资产不受信贷额度控制；二是同业代付，帮本行绕规模，属表外资产。结果通过代付，委托行和受托行都绕开了信贷规模控制。南方一中小银行资金业务人士说，这两种属于交易的两端，现实操作中，两家银行经常互为交易对手进行代付，互相帮忙绕规模。

　　“代付双方银行中，委托方的风险很大，要承担资产的全部风险，但代付资金却没有被委托行纳入信贷资产管理，隐患很大。”前述银行同业部人士直言。

　　或正此因，银监会《通知》要求，受托行应将相应款项直接支付到受益人账户，不允许将资金拆给委托行后由委托行“自付”，确保“受托支付”。

　　“部分受托银行为了规避操作风险，会将款项付给委托行，由其付给融资客户，这不合监管规定，也不符合国际上代付业务的通行做法。”沪上一股份行同业部人士说。

　　不过，他又指出，实质上国内银行代付业务做不到受托支付。“客户是委托行的，没有在受托行开户，不开户就查不到资金的流向和具体用途，受托行所承担的风险较大。”

　　那能否让客户也在受托行开户？显然不可能，委托行的客户和存款流失的可能性很大。银监会如何解决这一矛盾，备受业内关注。

　　万亿存量是否入表？

　　“将代付纳入信贷统一管理，基本就等同于叫停了。”前述沪上银行同业部人士说。不能帮忙逃避信贷规模，银行也就失去了此业务的动力，直接放贷给客户即可。并且，表外这一端受限后，对应的款项“拆出”端银行的同业资产势必大幅减少，从而影响总体资产规模增速。

　　新增代付没有空间做了，存量代付规模是否也要纳入表内核算？如果被纳入，以往累积的超万亿资产将挤压银行的信贷规模，也将带来资本金压力。银监会《通知》对此并不明确。

　　瑞银证券在2月中旬的一份研报中估算，截至去年末，被绕掉的规模（仅含票据）有2.4万亿，其中理财产品及票据信托1万亿，农信社票据0-0.4万亿元，同业代付1.1万亿元。此处所指同业代付，还只是基于票据的同业代付，尚不包括国内信用证代付这一大头。

　　上市银行在2011年报中对此信息的披露并不透明完整。业内预计，“同业拆出”科目至少有80%是同业代付资金。从“拆出”资金（帮其他行绕规模）这一端来统计，表现突出的有浦发、兴业、招行、中信4家股份行，以及农行、交行、工行、中行4家大行。2011年末，此4家股份行同业拆出资金6391亿元，4家大行拆出规模达11085亿元，两者合计17476亿元。若以80%比例估算，这8家银行帮他行绕避的信贷规模接近1.4万亿元。

　　“整个国内银行业，通过代付绕掉的规模或接近2万亿了，这都应归入社会融资总量里。”前述沪上股份行人士认为。

　　券商研究人士称，被纳入信贷规模管控后，对代付资金的风险资产系数将从20%扩大到100%，这将增大银行的风险资产，进而影响资本充足率，制约货币创造乘数。并且，委托行通过代付获得客户在开立信用证等时的保证金存款的途径也将受阻。

　　《通知》要求，银行必须按要求立即自查代付业务，对不符合规定的业务操作应于2012年5月底前整改到位，并6月15日前上报自查和整改报告。对于新开展同业代付业务不符合要求或在规定期限内整改不到位的银行，银监会将进行查处。