美证交会就计算机驱动交易警告证交所

　　新浪财经讯 北京时间4月4日晚间消息，在软件错误促使全美第三大证券交易所运营商BATS Global Markets Inc(BATS)撤回IPO(首次公开募股)的五个多月以前，美国监管机构就已向各大交易所发出通知，称其需要保护投资者免受技术出错的损害。

　　这种通知是以美国证券交易委员会(SEC)在去年10月份对交易所运营商Direct Edge Holdings LLC发起指控时的开场白的形式而发出的，当时该委员会指控Direct Edge内部控制不佳，导致其交易系统失灵。

　　据一名熟知内情的消息人士称，证券交易委员会决定利用Direct Edge的案例来创制一种蓝图，以此为依据来对其他交易所采取行动，原因是该委员会希望避免2010年5月6日发生的“闪电崩盘”事件重现，这一事件导致股市在短短20分钟时间里损失了8620亿美元。虽然证券交易委员会在2010年的事件中并未指摘证券交易所，但此次事件加大了该委员会的压力，迫使其证明自身能确保高速的、计算机驱动的交易市场对投资者来说是安全的。

　　乔治敦大学华盛顿商学院的金融教授詹姆斯-安吉尔(James Angel)称：“系统严重失灵的后果十分严重，因此证券交易委员会应密切关注这些问题。没有哪个人造的系统是完美的，到最后总会发生某些事情，因此他们也希望能有既定的政策和程序来迅速解决问题和清理随后发生的混乱状况。”

　　消息人士透露，2010年的“闪电崩盘”事件已经引发了大约20项证券交易委员会调查活动，其内容涵盖十多个可能触犯证券法的领域。消息人士称，其中一项调查与BATS和Direct Edge上使用的订单类型有关。

　　证券交易委员会执行部门下属的市场滥用部门负责人丹尼尔-豪克(Daniel Hawke)称：“交易所行为和遵循是执行部门感兴趣的一个新领域。”他指出：“当交易所不遵循或执行适用于它们的规则时，投资者及其对市场公平性和诚信的信心受损的风险将会有所增强。”

　　Direct Edge发言人吉姆-戈尔曼(Jim Gorman)、BATS发言人兰迪-威廉姆斯(Randy Williams)、纳斯达克(微博)(微博)OMX集团(NDAQ)发言人罗伯特-麦登(Robert Madden)以及纽约-泛欧证券交易所集团(NYX)发言人理查德-阿达莫尼斯(Richard Adamonis)均拒绝就此置评。(文武/编译)