旱灾再袭南方 游资公募潜伏水利股

　　夏寅

　　 水利板块在8月2日早盘独傲群雄。

　　 昨日早盘，A股市场弥漫杀跌行情，开盘40分钟内一路下挫48点，跌幅达1.78%。

　　 水利建设板块却逆势而上，成为早盘领涨板块。最终，大智慧显示水利建设（993759）指数全天上涨1.20%。

　　 是什么造成已经“式微”的水利板块，再次异军突起？南方旱灾再次袭来，是直接的导火索。

　　 炒作源于旱灾来袭

　　 8月2日，领涨水利节能环保概念的是大禹节水（300021.SZ）和新界泵业（002532.SZ），全天大涨8.44%和7.32%，而水利工程业务、水利管材业务等上市公司亦出现不同程度的上涨。

　　 一条消息可以对此次上涨作出诠释：据国家防总办公室统计，目前全国耕地受旱面积6334万亩，其中作物受旱5564万亩，待播耕地缺水缺墒770万亩，有428万人、388万头大牲畜因旱饮水困难。

　　 与此同时，国家也加大了对水利建设的投入。2011年中央一号文件中指出，从土地出让收益中提取10%用于农田水利建设，力争未来10年投资水利建设将达4万亿元。

　　 “近期A股市场总体走势不确定性较大，因此今年政府政策大力扶持的水利建设板块成了资金的流向之处。”上海一位水利行业券商分析师对此表示。

　　 而7月8-9日在北京召开的中央水利工作会议，再一次对水利建设的政策定调。

　　 “今年南方罕见的天气状况使得水利建设政策落实迫在眉睫，我认为将会刺激下半年水利投资速度，在二级市场上也难免会出现爆炒行情。”上述人士亦对记者称。

　　 不过，即使同为水利建设板块个股，走势也出现一定分化。

　　 昨日领涨的大禹节水主营业务涵盖节水灌溉材料、设备的研发、制造、销售，以及为节水工程提供材料和设备供应、设计、施工、安装、调试及技术服务；新疆天业（600075.SH）和亚盛集团（600108.SH）亦相关滴水灌溉的业务。

　　 “我们较为看好水利建设中的水利节能环保，预计国家未来对水资源

　　 节能灌溉、环保方面领域会有进一步的政策扶植。”上海一私募投资总监对记者表示。

　　 同时，他认为小盘股更有机会。 “我们会选题小品种，成长性好的水利股作为投资对象，预计两三年内小品种受水利投资影响业绩提升会更为明显。”前述私募人士亦称。

　　 记者亦发现，规模较大的葛洲坝（600068.SH）在近两个月走势较其他水利股乏力，且在7月份累计下跌10.09%。

　　 机构游资联手介入

　　 而水利建设板块走强是从6月中旬开始。

　　 其中，大禹节水（300021.SZ）走势最为强劲，从6月23日的9元低点，涨至7月15日16.75元最高点，短短不到一个月的交易内涨幅高达86.11%。从深交所龙虎榜中可以看出，炒作的机构多为游资背景的营业部。

　　 然而，机构也深入水利板块其中。

　　 据基金二季报，安徽水利（600502.SZ）、中工国际（002051.SZ）、葛洲坝（600068.SH）被数家基金重仓。

　　 其中广发内需增长、农银行业成长、华泰柏瑞价值、中海量化策略分别重仓持有安徽水利1029.13万股、762.41万股、266.85万股和111.08万股。

　　 安徽水利在6-7月份的最大涨幅超过50%，短期内上述基金赚的盆满钵满。

　　 而二季度葛洲坝有19只基金重仓持有，其中王亚伟华夏大盘和华夏策略精选分别持有4000.68万股和900.75万股。

　　 此外在已公布的上市公司半年报中，二季度三峡水利（600116.SH）、利欧股份（002131.SZ）、青龙管业（002457.SZ）、国统股份（002205.SZ）均有新入驻的机构。

　　 其中，青龙管业十大流通股东中，二季度新进基金多达5家，中邮核心优势以225.81万股位居榜首。

　　 而多家券商研报也力挺水利概念，其中6月29日平安证券对涨幅不大的葛洲坝6个月目标价为16.5元，2011年动态PE为30倍。

　　 但7月份葛洲坝市场走势却令人大跌眼镜，跌幅超过10%，截至8月2日收盘价仅为10.69元。

　　 也有市场分析人士对记者称，“水利概念股自去年以来已炒作三大波，而且今年6月底个股已有较大涨幅，近期不宜追高。”