三银行成圈地冠军 成本上升规模报酬递减

　　经济导报记者 时超

　　 国内银行机构2011年大规模的“跑马圈地”，已经让银监会新任掌门人颇为不满。

　　 近日，银监会主席尚福林在《财经》杂志刊发题为《准确把握银行业改革重点》的文章，首次在媒体上阐述银行业监管问题。其中，尚福林表示，银行近年来又开始追求单纯的规模扩张，曾经精简了机构，缩短了管理链条，但现在又开始增机构、抢地盘。

　　 据经济导报记者不完全统计，目前16家上市银行中，大多数在刚刚过去的2011年都存在大规模“扩军”的现象，如光大银行一年之内就在国内设立了13家分行，工商银行一年内在境外11个国家有13家分行开业等。然而，在各家银行忙于“跑马圈地”之时，其债务成本也在迅速增加。据统计，2011年银行业发行次级债总规模高达3132亿元，创历史新高。

　　 这种仅靠规模扩张、借债生存的模式显然难以让国内银行成长为全球性的优秀金融机构，如何摆脱这一困境，成为摆在监管层和银行管理者面前的一道难题。

　　三银行并列“圈地”冠军

　　 在导报记者的统计数据中，工商银行、交通银行、光大银行3家银行2011年新设分行数量均达到13家，并列第一。不过从“圈地”的范围看，这3家银行均有不同之处。

　　 工商银行的分行均开设在境外，且开局凶猛，去年1月份即在法国巴黎等欧洲五国设立5家分行，随后又分别在巴基斯坦、澳大利亚、印度等国开设分行，其中巴基斯坦和澳大利亚更是在1年时间内开设两家分行。截至去年12月30日，工商银行虽未在国内开设新分行，但在国外新开数量高达13家。

　　 与工商银行海外扩军相比，光大银行则专注于国内市场，去年该行在山东、福建、河北、江苏、安徽等12省设立了13家分行，其中河北独占两家，分别为邯郸分行和廊坊分行，总体呈现高速扩张态势。交通银行则是两者通吃，其新开设的13家分行中，不仅涉及悉尼、旧金山等海外市场，还有山东东营、云南大理等国内市场。

　　 除了上述3位冠军，其他银行在开设分行方面也不甘示弱。兴业银行和民生银行获批新开分行数均达到9家，排名第二，其后是招商银行的8家和华夏银行的7家。而北京银行、南京银行、宁波银行3家上市城商行则在“扩军”队伍中排名垫底，除了北京银行南昌分行去年开业外，其余两家银行均没有新开设分行。当然，这可能与去年“两会”期间，国务院副总理王岐山点名批评城商行“总想跨区域扩张”有关。

　　 即便如此，去年仍然有多家城商行开设了分行。据统计，在未上市银行中，大连银行、上海银行、杭州银行排去年开设分行数前三位，分别为8家、7家、5家。

　　盲目扩张存隐忧

　　 对于银行机构的急速扩军，就连一些银行职员也有些摸不着头脑。“前几年行里都是提精简机构、提高效率，现在突然又开始到处布点抢业务，不知道这一转变有何缘由。”17日，一位股份制银行济南分行的员工告诉导报记者。

　　 “新网点开设就是为了拼规模效益。”另一位股份银行济南分行的中层管理人士对导报记者表示，在目前银行业盈利业务单一的情况下，开设网点数增加，意味着银行存贷款业务量增加，其盈利能力也会增强。

　　 不过，有专家表示，这种盲目的规模扩张带来的风险极为严重。“新设分行等机构意味着银行员工培训、风险管控等方面都要跟上，但现在看来，银行的人力资源培养乏力，特别是有经验、有资源的高管都是依靠互相挖脚得来的，新网点业务推广中更是存在不少违规行为。”券商银行业分析师王涛对导报记者表示。

　　 “这种仅凭盲目扩张拼资产、比规模的抢占式竞争，实质上是低水平的恶性竞争。”中国人民大学金融学院副教授王常龄对导报记者表示，随着竞争日趋激烈，银行盲目扩张肯定会受到成本上升和规模报酬递减的双向挤压，加上水土不服等不利因素，新建网点很难找到效率持续提升的空间，而最终成为银行负担。

　　 同时，银行的扩军显然给其带来了巨大的资金压力。导报记者注意到，2011年商业银行全年累计发行次级债规模达到3132亿元，大幅超过股权融资额，创下历史最高水平。其中，几家扩军排名靠前的银行均为发债主力，如工商银行获批发行的次级债达到880亿元居首位，交通银行发债金额达到260亿元，兴业银行和民生银行均为100亿元。而光大银行去年12月也发行了70亿元次级债，这距离其成功登陆A股募得217亿元，仅仅过了1年零3个月。

　　 这种现象也引起了监管层的重视。“很显然，这种资产扩张倒逼资本补充的现象不可持续。”尚福林明确指出，银行业自身要提升资本管理的前瞻性，在经营中综合考虑风险、收益、资本的平衡关系，强化资本对资产的刚性约束，坚决走出“面多了加水，水多了加面”的粗放循环。

　　 王常龄认为，众多金融机构走大规模扩张道路，必定会造成金融市场层次不分明和业务趋同，最终导致金融市场内部行业结构失衡。银行盲目扩张的隐忧，已经显现。