金融机构理财新品玩“混搭”

　　记者 崔烨 报道 制图 任萍

　　退休以后渐成理财达人的张老伯最近连呼对市场看不懂——“去银行买产品，工作人员向你推荐基金，到基金的官网又发现他们在推类似银行理财的固定期理财，券商也靠着银行柜面搞创新产品……现在投资真是选择太多要挑花眼了。 ”7月的理财产品市场，各大金融机构在理财产品之间的比拼也如节节攀高的气温，在“火拼”产品的同时，来自银行、基金、保险的资深投资人也给出了建议——

　　基金

　　债市更易避险

　　7月3日，橡树资本董事长兼联合创始人霍华德?马克斯在上海针对当下财富投资市场回应晚报记者：“不管投资银行、基金还是保险理财产品，防御型投资是诸如巴菲特等投资大佬的制胜关键。”在马克斯看来，避开亏钱风险是其投资致富的精髓所在。

　　马克斯在其刚刚在中国市场推出的新书《投资最重要的事》中，鼓励投资人当“逆向投资者”，要明智地判断市场周期，并通过积极而慎重的投资行动取得回报。

　　2012年即将过半，国内A股市场却重新回到“原点”。仅从指数角度来看，A股市场今年以来的涨幅超过9成已被悄然抹去。反观债市，自去年3季度以来“慢牛”格局不变。数据显示，6月25日，企债指数已达到155.08点，处于历史高位。

　　记者注意到，随着对投资者对安全性的重视，加上刚刚过去的陆家嘴论坛中各路“名嘴”对债券市场的看好，债基最近掀起一波营销高潮。富安达旗下首只债券基金已于7月2日起正式发行，业内人士指出，自央行6月8日正式进入 “降息通道”，货币宽松政策愈加明显，而随着国家将大力发展债市纳入 “十二五”规划，未来债市投资机会更为凸显。

　　同时，公司债、企业债、金融债等债券品种正处于快速发展阶段。诸多优质标的接连出现，使得债市将在下半年缔造一场“王的盛宴”。

　　此外，6月份企业债发行已开始提速，仅前半个月就已经发行了14只，同比增加2倍以上。与此同时，近期4家上市保险公司有望发行次级可转换债券，规模达到1000亿；此外，中小企业私募债也在6月拉开发行大幕。

　　富安达增强收益债券基金拟任基金经理黄强指出，扩容举措将会促使债券市场的供给增多，有利于市场整体发展壮大，债市还将有望维持一波上涨行情，毋庸置疑，债券基金将成为“排头兵”。

　　银行

　　强调产品组合

　　昨日，浦发银行个人银行总部林道峰副总经理在接受记者采访时表示，随着投资市场的多元化发展，通过银行购买各类理财产品实现资产的保值增资已经成为一种普遍的理财方式。针对当前市场上各大金融机构火拼理财产品的盛景，林道峰觉得也不能理解，在他看来，银行主动为投资者优选基金也是为了优化服务，以赢得客户的信任和忠诚度。

　　“在市场上，银行理财、基金、保险、贵金属等各类理财产品不断推陈出新，投资者也在不断寻找最符合自身需求的产品，让资金得到高效配置。 ”林道峰介绍，浦发银行拥有专业化的产品开发和客户服务团队，为各个年龄阶段、资产水平、风险偏好等级的投资者量身定制各类产品，并提供财富规划、保险规划、基金诊断、“浦发金”每日视点等一系列投资理财服务。 2011年，浦发银行全年推出800多款理财产品，今年上半年，浦发银行的理财产品发行大大提速，1-6月份先后推出银行理财产品700多款，全行财富类资产接近2000亿，在个人客户总金融资产中占比超过三分之一。

　　同时，浦发银行还尝试推出个性化理财产品，如在元旦、春节、情人节、妇女节、五一节等市场热点时期，适时推出了假日理财、情人节理财、女性理财等多款主题产品，具有鲜明的特色，受到了投资者的瞩目。

　　“浦发银行不仅有丰富的理财产品，更有快捷的购买渠道，除了在银行网点销售之外，投资者还能通过网上银行足不出户轻松购买，所以，理财产品一上市基本上都被抢购一空。 ”林道峰说。

　　保险

　　先保障再理财

　　在这个7月，信诚人寿推出 “宝康”少儿健康保险计划C款，为少儿提供重大疾病、意外伤害和意外医疗的三重保障方案。该保险计划的重疾保额可达10万元，极大突出了保障的务实性，且价格实惠，每天只需几角钱。

　　记者了解到，这款产品专为30天至17周岁的少年儿童提供多重保障，其中涵盖了23种最常见的少儿重大疾病。据保险理赔专家介绍，儿童恶性肿瘤的发病率增加了25%，2至7岁是发病的高发期，易患的恶性肿瘤主要包括白血病、脑和神经系统肿瘤、淋巴瘤、骨癌等。目前绝大多数少儿肿瘤已可以治愈，但仍有家长面对高昂治疗费用时显得无助。

　　“每年约有三分之一的病儿因为高额医疗费用而延误或放弃治疗。‘宝康’少儿健康保险计划C款能及时提供重大疾病保险金10万元，在争分夺秒的治疗阶段为孩子带来生的希望，帮家庭渡过难关。”信诚人寿的营销人员介绍。

　　中宏保险则在7月推出 “富贵年华”两全保险（分红型）。新产品将为客户提供保障与养老补充的解决方案。据悉，该产品的设计理念在于使得客户退休之前以提供保障为主，退休之后则以满足其养老需求为主。

　　“它独特设计的现金利益选择权，让客户可灵活选择从约定的退休年龄起按月领取养老金；或者不行使该选择权，按照合同约定一次性领取满期金。”中宏保险工作人员称，无论是否选择行使现金“富贵年华”作为一款分红保险，可让客户享有现金分红，用于收入补充或者留存保险公司累积生息。