久立特材：以“特尖优”为理念加快结构调整

　　第一，现有产能维持稳定，增长来自募投项目及超募项目逐步投产

　　公司产能主要包括原有传统产品产能、募投项目及超募项目。

　　第二，短期增长来自超超临界用管，中长期等待油井管、核电蒸发器管与航天精密管的投产

　　公司原有产能依然维持稳定，我们对传统焊接管与无缝管进行简单的业绩测算：

　　第三，维持“谨慎推荐”评级

　　预计公司2011、2012年EPS分别为0.63元和0.88元，维持“谨慎推荐”评级。

　　

(作者:刘元瑞)